[암호화폐 분석] 비트코인 기술적 분석 : RSI (주가 기반 매수/매도 성향 분석)

안녕하세요. 공금뿌입니다!

 

최근 비트코인을 포함한 암호화폐 시장이 전반적으로 상승하고 있습니다. 비트코인은 2023년 1월 원화기준 2,100만원을 기록한 뒤 현재는 약 4,750만원에 거래되어 +126% 상승했습니다. (23.11.19일 기준)

 

또한 비트코인을 포함한 암호화폐 전체의 시가총액을 나타내는 TOTAL 역시 2023년 1월 $750 B을 기록했지만, 현재는 +82% 상승한 $1.364 T을 기록하고 있습니다.

 

 

 

저는 초기에 비트코인을 분석할 때 많은 어려움이 있었습니다. 주식은 기업의 펀더멘탈과 실적이 존재하고, 이를 기반으로 회사의 저평가 여부를 판단후 매수, 매도여부를 결정할 수 있습니다. 하지만 비트코인은 매출액, 영업이익, 당기순이익 등의 실적이 없으므로 비트코인의 가치를 평가하기가 어려웠습니다. 하지만 관점을 바꿔 비트코인 및 암호화폐는 주식과 다른 본질을 가지고 있다는 점을 깨달았습니다. 이후부터 주식과는 다른 관점으로 암호화폐를 분석하기 시작했습니다. 제가 암호화폐에 투자하는 이유는 아래 포스트에 정리해두었으니 참고 부탁드립니다.

 

[비트코인] 암호화폐(비트코인)에 투자하는 이유

 

오늘은 암호화폐 분석법 중 하나인 기술적 분석에 대해 알아보겠습니다. 기술적 분석에는 RSI, CVD, Fire Chart, Bolinger Band 등 다양한 방법이 있습니다. 오늘은 매수/매도 성향을 분석하는 RSI에 대해 알아보겠습니다.

 

RSI

1. 개념

RSI는 가격의 상승압력과 하방압력 간의 상대적인 강도를 나타내는 지표입니다. 이 지표는 0~100 사이의 값으로 계산되는데, 50를 기점으로 50 이상은 매수세 우세 상황, 50 이하는 매도세 우세 상황입니다. 특히 70 이상이면 과매수 국면, 30 이하면 과매도 국면입니다.

 

RSI를 구하는 공식은 다음과 같습니다. RSI의 창시자 윌레스 와일더(J.Welles Wilder Jr.)는 N일로 14일을 활용할 것을 권장합니다. 즉 14일 동안 전날 주가보다 오늘 주가가 상승할 때의 주가 상승폭(AU)의 평균값과 14일 동안 전날 주가보다 오늘 주가가 하락할 때의 주가 하락폭(AD)의 평균값을 구하여, AU의 값을 두 값의 합으로 나누면 RSI값이 산출됩니다. 즉 RSI값은 14일 동안 주가의 상승 모멘텀이라고 생각하시면 좋습니다.

 

 

 

2. RSI 지표 보는 법

RSI 지표는 Trading View 사이트를 통해 확인하실 수 있습니다. 자세한 방법은 아래와 같습니다.

 

1. TradingView 사이트 접속 - BTC 검색

https://www.tradingview.com/

TradingView — Track All Markets

 

2. 상단의 그래프 모양 아이콘 클릭

 

3. RSI 검색 후 “Relative Strength Index” 클릭

 

 

4. 하단의 RSI 확인

 

 

최근 비트코인의 상승으로 RSI가 80에 도달했으나, 현재는 상승세가 많이 떨어져 49.01을 기록하고 있습니다. (’23.11.19일 기준)

 

 

3. RSI 활용한 투자방법

(1) 과매수/과매도 투자법

기본적으로 RSI를 활용한 매매방법은 과매수 구간에서 매도하고, 과매도 구간에서 매수하는 것입니다. 하지만 이 경우 추세장에서는 과매수, 과매도 구간에서 오래 머물며 추세가 연장되는 경우가 많아 이익을 내기 힘들다는 단점이 있습니다. 따라서 이를 보완하기 위해 아래와 같은 방식으로 과매도/과매수 매매전략을 사용할 수 있습니다.

• 과매수 구간에 머물던 RSI가 상단선을 하향 돌파시 (과매수 해소) 매도
• 과매도 구간에 머물던 RSI가 하단선을 상향 돌파시 (과매도 해소) 매수

 

(2) 다이버전스 활용 투자법

다이버전스란 가격의 방향과 지표의 방향이 반대로 움직이는 현상을 말합니다. 즉 비트코인의 가격은 상승하고 있는데 RSI는 고점을 갱신하지 못하고 하락하는 현상입니다. 다이버전스를 활용한 투자법은 아래와 같은 방법이 있습니다.

• 주가 하락, RSI 상승 → 상승 다이버전스 (주가는 계속 하락, RSI의 저점은 상승 → 하락추세 강도 약화, 상승추세로 전환될 것이라는 신호로 해석 가능)
• 주가 상승, RSI 하락 → 하락 다이버전스 (주가는 계속 상승, RSI의 고점은 하락 → 상승추세 강도 약화, 하락추세로 전활될 것이라는 신호로 해석 가능)

상승 다이버전스를 매수 시점, 하락 다이버전스를 매도 시점으로 활용하는 추세 전환 매매전략을 활용해볼 수도 있습니다.

 

마무리

오늘은 암호화폐 기술적 분석의 대표적인 지표인 RSI에 대해 알아봤습니다. RSI는 주가에 따라 달라지는 후행성 지표이기 때문에 보조 지표로 활용하여 추세를 보는데 사용하시는 걸 추천드립니다. 오늘도 성투하시는 하루 되세요. 감사합니다.